Mutares stocksolide - hebt aber trotzdem ab!

auf eine Nachricht vom heutigen Kapitalmarkttag hoffen wir alle hier.  

ist von 16 bis 19 Uhr.....  

hat Mutares ein wenig mehr Kohle auf den Tisch gelegt, wenn Aktien gekauft werden?

N.m.M.  

Ihr könnt Euch doch einwählen und zuschaun..

https://ir.mutares.com/event/kapitalmarkttag-2023/  

nichts Spannendes, außer, dass eine Notierung im SDAX angestrebt wird
Jetzt ist Pause  

innerhalb der Exit-Kandidaten eine weitere "SMP" befindet, also mind. 150 Mio+.

Nächstes Jahr sollte also auch rosig werden.  

net income 200 Mio., 10 E p. Aktie

Jo. Gibt ne lange wunderbare Reise..  

 

das hätte ich wesentlich früher erwartet.  

bereits 7 Mrd erreicht werden sollen und nun wird es als Erfolg verkauft, wenn dann bis 2028 je 1 Mrd. Umsatz hinzukommen?

Kann ich mir nur durch die grossen Umsatzwegbrüche durch die Exits erklären.

Den Markt scheint es aber zu gefallen und das zählt.  

Aus der letzten Präsentation sind bis 2025 ca. 7 Milliarden geplant.
Aus der neuen Präsentation wird nun von 10 Milliarden in 2028 ausgegangen. Das heißt doch, ab 2025 jährlich eine weitere Milliarde on top. Das ist, wenn man die letzten Jahre anschaut, ein stabiler gleichmäßiger Anstieg. Die Divi (Performance) wird bis 2028 weiter steigen.  
Das sind doch tolle Nachrichten.  

Neues mittelfristiges Konzernumsatzziel für 2028 von 10,0 Milliarden Euro und 200 Millionen Euro Nettogewinnziel für Mutares Holding

Die Expansion nach China und die USA eröffnet neue, attraktive Wachstumschancen

Wachstumsorientierte Dividendenstrategie mit einer Mindestdividende von derzeit 2,00 EUR pro Aktie bestätigt

München, 12. Oktober 2023 - Mutares SE & Co. KGaA (ISIN: DE000A2NB650) ("Mutares") hat heute seine aktualisierte Strategie vorgestellt und während des Capital Markets Day 2023 neue mittelfristige Ziele bis 2028 formuliert. Detaillierte Einblicke wurden auch von den Portfoliounternehmen FerrAl United und Arriva bereitgestellt, die zu den Top-Assets von Mutares mit einem Umsatz von 1,3 Mrd. EUR bzw. 300 Mio. EUR gehören. Mehr als 200 Investoren, Analysten und Pressevertreter besuchten die Veranstaltung in Frankfurt am Main oder in virtueller Form.

Mutares hat seine ehrgeizigen Wachstumspläne als nächsten Meilenstein in neuen mittelfristigen Zielen festgelegt. Basierend auf dem mitgeteilten Ziel von 4,8 Mrd. EUR bis 5,4 Mrd. EUR an konsolidierten Einnahmen und 92 Mio. EUR auf 112 Mio. EUR an Nettoeinkommen für die Mutares Holding für das laufende Geschäftsjahr wird erwartet, dass die konsolidierten Einnahmen bis 2028 auf 10,0 Mrd. EUR steigen werden. Der Nettogewinn der Mutares Holding wird dann voraussichtlich 200 Millionen Euro betragen.

"Die letzten Jahre seit meiner Gründung von Mutares waren eine echte Erfolgsgeschichte, in der wir unsere Wachstumsversprechen eingehalten haben. Ich bin zuversichtlich, dass wir diesen Weg erfolgreich fortsetzen und bis 2028 einen konsolidierten Umsatz von 10,0 Milliarden Euro erzielen können. Ich sehe auch, dass sich die positive Entwicklung der Marktkapitalisierung noch in einem frühen Stadium befindet, und ich hoffe, dass wir hier auch unser volles Potenzial entfalten werden", sagt Robin Laik, Gründer und CEO von Mutares.

Die nahezu Verdoppelung dieser beiden Ziele basiert auf mehreren Schlüsselfaktoren: Neben den äußerst günstigen Markt- und wirtschaftlichen Bedingungen hat Mutares auch Maßnahmen ergriffen, um sein Portfolio erheblich zu erweitern. Zunächst die frühe Refinanzierung mit einer neuen Anleihe, die 2027 fällig wird, und ihre Erhöhung auf 150 Millionen Euro. Zweitens fügte Mutares ein viertes Segment, Einzelhandel & Lebensmittel, zu den bestehenden drei Segmenten Automotive & Mobility, Engineering & Technology und Goods & Services hinzu. Der dritte und wichtigste Schlüsselfaktor ist die globale Expansion: Nach der Expansion nach China ist die Eröffnung eines Büros in den USA für 2024 geplant.

"Die globale Einführung unseres erfolgreichen Geschäftsmodells ist der logische nächste Schritt - und jetzt ist der perfekte Zeitpunkt dafür. Wir haben bereits China-bezogene Ziele auf dem Tisch und sind fest davon überzeugt, dass die Beschaffung lokaler Geschäfte in dieser Wachstumsregion vielfältige und attraktive Möglichkeiten bietet", sagt Johannes Laumann, CIO von Mutares, über die Wachstumschancen auf dem neuesten ausländischen Markt China.

Der Vorstand von Mutares bekräftigte auch nachdrücklich die kürzlich aktualisierte Dividendenstrategie während des Capital Markets Day. Die aktualisierte Dividendenstrategie sieht eine jährliche Mindestdividende von 2,00 EUR pro Aktie vor. In besonders erfolgreichen Jahren mit einem hohen Barüberschuss wird die Zahlung einer Bonusdividende nach entsprechender Prüfung durch das Management weiterhin in Betracht gezogen. Ziel ist es, dass die Aktionäre auf nachhaltiger Basis an den beeindruckenden Wachstumsaussichten teilnehmen. Es wird erwartet, dass die Mindestdividende mittelfristig im Einklang mit dem Wachstum des Konzerns weiter steigen wird.

"Mindestens zwei Euro - das ist unser neues Dividendenversprechen an unsere Aktionäre. Darüber hinaus ermöglicht es uns unser Geschäftsmodell, hohe Barüberschüsse zu generieren, wie unser jüngster Rekordausstieg von Special Melted Products zeigt, der nach einem Investitionszyklus von nur anderthalb Jahren einen Erlös von etwa 150 Millionen Euro erwirtschaftete", sagt Mark Friedrich, CFO von Mutares.  

meiner Ansicht nach eher Konservativ.
Find ich gut, besser so als wenn man das blaue vom Himmel verspricht und 16 Mrd. für 2028 in Aussicht stellt.
Die wegbrechenden Umsätze aus den Exits bis 2028 müssen erstmal wieder zugekauft werden.
Mutares wird eine Cash-Cow.
Werde, wann es geht und möglich ist, weiter aufstocken.
N.m.M.  

In der nächsten Zeit sind zumindestens keine negativen Überraschungen zu erwarten.

Bis zur nächsten HV dürfte es noch ein paar Exits geben und dann eine Rekorddividende auf der HV 2024.

Im Moment ist sicherlich nicht die richtige Zeit um Aktien zu verkaufen auch wenn der Kursanstieg der letzten Wochen den Depotanteil von mutares bei mir deutlich über 50% gehoben hat.

Nur meine Meinung ...  

die Exit-Erlöse nicht eingerechnet sind. Ich finde einfach bei einem Gewinn von sicher 150-200 Mio dieses Jahr, mind. demselben nächstes Jahr, dann für 2028 zu sagen "wir gehen von 200 Mio Gewinn aus" keine grosse Überraschung.

Ich verstehe, dass der Exit-Umsatz erstmal nachgekauft werden muss, weshalb mich die Umsatz-Seite weniger überrascht. Aber die Gewinn-Seite sollte anders aussehen.

Grundsätzlich bin ich grosser Mutares-Fan, schon lange dabei und der Meinung, dass der Kurs auch bei 50 EUR nicht zu teuer wäre. KGV liegt wohl aktuell irgendwo bei 4 und NAV sollte auch bei weit über der aktuellen Marktkapitalisierung liegen.

Für nächstes Jahr erwarte ich ebenfalls eine Dividende von 3 EUR (2+1).  

Exiterlösung fallen in den Bilanzgewinn, sind beim Holdinggewinn (Fees + Dividende) sind mit eingerechnet.
Wie Laumann so schön zu sagen pflegt, Sahnehäubchen.  

https://www.boersengefluester.de/...ll-time-high-zum-kapitalmarkttag/

Sehr schön fand ich u.a., endlich einmal einen Kaufpreis zu einer Übernahme zu erfahren: Lt. Robin Laik kostete SMP bei Übernahme gerade mal 2 Mio.!

Im Forum auf WO schrieb jemand, dass lt. Flurfunk SDAX Aufstieg in Q4 erfolgen könnte...ist natürlich erst mal nur ein Gerücht, aber davon lebt Börse ja bekanntlich.

Ausblick 2028 mit 10 EUR EPS ist schon sehr sehr ordentlich aber erscheint auch nicht utopisch bei der Entwicklung.  

Zu spät eingereichten Q2 Zahlen. Hauptsache die Zahlen waren top.
https://www.bafin.de/SharedDocs/..._2023_10_13_Geldbusse_Mutares.html  

...Upps, das hat mich doch etwas überrascht- mit 153k sicherlich ärgerlich u unnötig- irgendwie so wie wenn man plötzlich Post von der Verwaltungsbehörde hat...mal wieder zu schnell / hier zu langsam.

Kleiner Kritikpunkt: Vermute dass das Bußgeldverfahren bei MUT durchaus bekannt war, kleine offene Kommunikation dazu wäre sicherlich besser gewesen, jetzt verunsichert das schlimmstenfalls den ein oder anderen Anleger.

Just my two Cents.  

überwacht sein...da gehts wahrscheinlich um irgendeinen Verstoss gegen die Transparanzverordnung und deren Veröffentlichungspflichten.

Ich hoffe, dass Mutares beim grösser werden nicht die Compliance Abteilung vergisst. Aber die Verspätung kann mal passieren und ist verkraftbar.

 

Ich habe mir Mal die Präsentation vom Kapitalmarkttag angeschaut.

Auf Seite 14 sieht man das Frigoscandia mittlerweile Harvesting Status hat.
Noch ein dicker Brocken der im nächsten oder übernächsten Jahr verkauft werden dürfte.  

Mutares hat die Übernahme des Schmiedegeschäfts in Deutschland von CIE Automotive erfolgreich abgeschlossen

Add-on-Akquisition zur Stärkung der FerrAl United Group mit Synergien im Kundenkreis und Produktionsmaschinen für Schmiede- und Reibschweißkompetenzen
Spezialist für Schmieden und Zerspanen mit Fokus auf Kunden im LKW-Markt
Einnahmen von ca. 220 Millionen Euro
München, 16. Oktober 2023 – Mutares SE & Co. KGaA (ISIN: DE000A2NB650) hat die Übernahme der drei Schmiedebetriebe Gesenkschmiede Schneider, Schöneweiss & Co. und Falkenroth Umformtechnik, die letztlich der CIE Automotive S.A. gehören, von CIE erfolgreich abgeschlossen Deutschland schmieden. Die Transaktion wird als Add-on-Akquisition die FerrAl United Group, einen Anbieter von Multimaterial-Bearbeitungslösungen und -Systemen, weiter stärken.

Die drei Unternehmen mit Hauptsitz in Deutschland sind auf Schmieden und Zerspanen mit Fokus auf Kunden im Lkw-Markt spezialisiert. Zusammen beschäftigen sie rund 600 Mitarbeiter und erwirtschaften einen Umsatz von ca. 220 Millionen Euro.

Die Integration in die FerrAl United Group, die über eine umfassende europäische Präsenz und ein breites Spektrum an Fertigungstechnologien verfügt und die Mutares-Portfoliounternehmen CIMOS, PrimoTECS Group (einschließlich Rasche Umformtechnik und BEW Umformtechnik), MMT-B (Manufacturing Mobility of Tomorrow – Bordeaux) und Selzer vereint Group soll wertvolle Synergien im Bereich der Kunden und Produktionsmaschinen für die Bereiche Schmieden und Reibschweißen schaffen. Darüber hinaus wird der Zusammenschluss aller Unternehmen zu operativen Verbesserungen im Einkauf und der Realisierung von Cross-Selling-Potenzialen beitragen, was letztlich zu einer Steigerung der Wettbewerbsfähigkeit führt und den drei Unternehmen durch die Unterstützung des Mutares-Teams Zugang zu neuen Technologien und Know-how verschafft.  

ich tippe mal Test der Euro  25,50 - 25,6 vom Chart her  

Frage mich immer wieder, warum der Kurs bei Akquisitionen nachgibt. Da scheinen einige immer noch nicht das Geschäftsmodell kapiert zu haben...  

unabhängig von der heutigen Meldung - mal ein Aspekt zur Dividende von Mutares..der Laik und der Laumann halten mittlerweile schon einiges an Mutares Aktien... Sollten Sie diese verkaufen ( oder auch nur teilweise ) wären 48 % Steuer ( Höchststeuersatz ) fällig !!!
Bei der Dividende aber nur 25 % plus Soli und ev. Kirche... insofern werden diese beiden Herren stets versuchen, ihre persönlichen " Gewinne " über die Dividende rein zu holen !!! ( Man sieht es ja schon hier bei den letzten Meldungen ) Kurz um, die Dividendenpolitik wird bei Mutares stets ganz oben auf der Agenda stehen !!
PS: natürlich sind zusätzlich anfallende Kursgewinne das Sahnestück oben drauf..
Allen weiterhin viel Erfolg