AGNICO EAGLE MINES mit 50% Potenzial
Glänzende Aktie
Der Goldpreis hat sich zuletzt prächtig entwickelt, der Aufwärtstrend sollte sich fortsetzen. Top-Chancen auf Gewinne mit Gold bietet die kanadische Agnico-Eagle Mines.
Selten war der Markt so nervös wie derzeit. Wie geht es weiter mit der US-Konjunktur? Ist der Aufschwung der Weltwirtschaft vorbei? Gibt es einen Börsencrash? Diese Fragen dürften die Anleger noch eine Weile quälen. Parallel könnte es in den kommenden Monaten einen großen Gewinner dieser Entwicklung geben: Gold. Wie DER AKTIONÄR bereits in Ausgabe 04/08 geschrieben hat, gilt Gold traditionell als sicherer Hafen in unsicheren Zeiten.
Kanadische Perle
Goldaktien sollten deshalb in keinem Depot fehlen. Besonders attraktiv ist Agnico-Eagle Mines. Das kanadische Unternehmen wurde vor 36 Jahren gegründet und zählt zu den alten Hasen in der Branche. Derzeit produzieren die Kanadier im Jahr 250.000 Unzen. Bis 2010 soll die Förderung auf 1,2 Millionen Unzen steigen. Sämtliche Entwicklungsprojekte in Kanada, den USA, Finnland und Mexiko sind weit fortgeschritten. „Bis 2010 werden wir in fünf neuen Goldminen die Produktion starten“, so Agnico-Chef Sean Boyd.
Lob vom Experten
Darüber hinaus ist das Unternehmen ein Low-Cost-Produzent. Pro Unze Gold muss Agnico nur 230 Dollar aufwenden, was ein gutes Stück unter dem Branchendurchschnitt liegt. 480 Millionen Dollar Cash und 300 Millionen Dollar Kreditlinie sind zudem ein solides finanzielles Polster. Kein Wunder, dass Michael Jalonen, Rohstoffanalyst von Merrill Lynch, viel von Agnico hält. Seiner Meinung nach sollte der Titel 2008 besonders gut abschneiden.
Fazit
DER AKTIONÄR erwartet, dass der Goldpreis seinen Aufwärtstrend fortsetzt. Dies und die bevorstehende Produktionsausweitung dürften Agnico beflügeln. Auf Jahressicht hat das Papier 50 Prozent Potenzial.
1 Precious Metal Stock With a Decidedly Golden Sheen
Agnico Eagle Mines (TSX:AEM) is just one of many intriguing gold miners that look too cheap to pass up as gold creeps even higher.
Posted by Joey Frenette
Published August 23, 4:20 pm EDT
Gold steigt von einem Allzeithoch zum nächsten und hat in diesem Jahr bereits fast 30 Prozent zugelegt. Doch was machen die Goldminen-Aktien? Sollte man hier nun zugreifen? Welche ETFs sind spannend? Wo liegen die Risiken? Über all das spricht hier der Investor Sebastian Hell in seinem Podcast "Hell investiert" - Folge: "Gold-Aktien: Kaufen oder Finger weg?"
Außerdem:
Weiterhin zuverlässige Betriebs- und Kostenentwicklung – Die Goldproduktion und -kosten im dritten Quartal 2024 lagen im Plan, getrieben durch die starke Produktion in Nunavut sowie in Macassa und Fosterville. Der anhaltende Fokus des Unternehmens auf betriebliche Effizienz und Kostenoptimierung führte zu Rekorddurchsatz und Abbauraten im Quartal an mehreren Standorten
Gut positioniert, um die Prognose für Goldproduktion, Kosten und Investitionsausgaben für 2024 zu erreichen – Das Unternehmen ist auf gutem Weg, seine Prognose für die Goldproduktion für das Gesamtjahr 2024 zu erreichen. Die Gesamtkosten pro Unze, die AISC pro Unze und die Prognose für Investitionsausgaben für 2024 bleiben unverändert
Rekordquartalsnettogewinn3 – Das Unternehmen meldete einen Quartalsnettogewinn von 567,1 Millionen USD oder 1,13 USD pro Aktie und einen bereinigten Nettogewinn von 572,6 Millionen USD oder 1,14 USD pro Aktie
Rekordquartals-Cashflow aus betrieblicher Tätigkeit und freier Cashflow – Das Unternehmen erwirtschaftete einen Rekord-Cashflow aus betrieblicher Tätigkeit von 1.084,5 Millionen USD oder 2,16 USD pro Aktie (1.027,5 Millionen USD oder 2,05 USD pro Aktie vor Änderungen der nicht zahlungswirksamen Betriebskapitalsalden4) und einen freien Cashflow4 von 620,4 Millionen USD oder 1,24 USD pro Aktie oder 1,12 USD pro Aktie vor Änderungen der nicht zahlungswirksamen Betriebskapitalsalden4)
Stärkung der Finanzlage durch weiteren Schuldenabbau – Das Unternehmen erhöhte seinen Kassenbestand um 55,2 Millionen USD auf 977,2 Millionen USD zum 30. September 2024. Das Unternehmen setzte den Abbau der Nettoverschuldung5 im dritten Quartal 2024 fort, indem es die 100,0 Millionen USD 5,02 %igen vorrangigen Schuldverschreibungen der Serie B bei Fälligkeit zurückzahlte und 275,0 Millionen USD des 600,0 Millionen USD umfassenden unbesicherten Laufzeitkredits zurückzahlte, der 2023 in Anspruch genommen wurde. Die gesamten ausstehenden Schulden beliefen sich zum 30. September 2024 auf 1.467,2 Millionen USD. Seit Jahresbeginn wurde die Nettoverschuldung um 1.014,4 Millionen USD reduziert, von 1.504,4 Millionen USD zu Jahresbeginn auf 490,0 Millionen USD zum 30. September 2024
Optionen
| Boardmail an "SignoDelZodiaco" |
Wertpapier: Agnico-Eagle Mines Ltd |
Mittwoch, 12. Februar 2025: Barrick Gold (GOLD)
Donnerstag, 13. Februar 2025: Agnico Eagle (AEM)
Donnerstag, 20. Februar 2025: Newmont (NEM)
Die gestiegenen Rohstoffpreise (v.a. Gold, aber auch Silber, Kupfer & Co.) dürften insbesondere für einen guten Ausblick und die eine oder andere Dividendenerhöhung sorgen...
https://finance.yahoo.com/news/...achs-raises-end-2025-051348802.html
Die Goldproduzenten profitieren von einem Hebel auf den Goldpreis und bezahlen zudem (höhere) vierteljährliche Dividenden.
Aus dem Englischen auszugsweise übersetzt von ChatGPT:
[...]"Dieser Goldminenbetreiber sticht aus der Masse heraus!
Meiner Meinung nach könnte Gold weiterhin glänzen, solange die Zölle bestehen bleiben. Man kann durchaus sagen, dass Gold in Zeiten wie diesen zur bevorzugten Absicherung geworden ist. Und obwohl der Kauf von physischem Gold – insbesondere bei einem Preis nahe dem Allzeithoch von etwa 3.300 US-Dollar pro Unze – ein riskantes Unterfangen sein kann, halte ich Goldminenaktien auf dem aktuellen Niveau für mehr als ihr Gewicht in Gold wert!
Wer im vergangenen Jahr in einen Gold-ETF oder eine Unze physisches Gold investiert hat, konnte sich über einen Gewinn von rund 45,5 % freuen. Wer hingegen in eine Spitzenaktie wie Agnico Eagle Mines (TSX: AEM) investiert war, erzielte einen Anstieg von fast 80 % – und das sogar ohne die Dividende einzurechnen, die derzeit bei 1,4 % liegt und zuletzt beeindruckend gewachsen ist. Meiner Meinung nach setzt Agnico neue Maßstäbe unter den Goldminenunternehmen.
Man bekommt eine solide, schnell wachsende Dividende und profitiert gleichzeitig überproportional vom Goldpreis. Natürlich können Minenaktien stärker fallen, wenn der Goldpreis irgendwann zurückgeht. Aber wer gut diversifiziert ist und in einem von Zöllen belasteten, volatilen Markt weniger Schwankungen (Beta) sucht, findet das „goldene“ Potenzial möglicherweise gerade bei den Goldminen. Nach einem starken ersten Quartal und solider Produktion scheint Agnico seinen Vorsprung gegenüber der Konkurrenz weiter auszubauen. Für mich ist die AEM-Aktie ein klarer Kauf: für die Kursgewinne – und zum Dabeibleiben wegen der Dividende."[...]
Quelle: The Smartest Mining Stock to Buy With $5,500 Right Now
Gerade habe ich ChatGPT einfach mal direkt gefragt, wie es Agnico Eagle Mines mittel- und langfristig einschätzt bzw. ob die Aktie mittlerweile zu hoch bewertet sei. Hier die Auskunft:
Agnico Eagle Mines gehört zu den führenden Goldminenunternehmen weltweit und hat sich als relativ stabiler Akteur im Goldsektor etabliert. Um die Aussichten und die Bewertung der Aktie zu beurteilen, schauen wir auf verschiedene Aspekte:
1. Fundamentale Betrachtung
Goldpreis: Der Goldpreis spielt eine zentrale Rolle für den Erfolg von Agnico Eagle. Wenn der Goldpreis steigt, profitiert das Unternehmen direkt, da es die Ressource zu einem höheren Preis verkaufen kann. Langfristig könnte der Goldpreis weiterhin durch geopolitische Unsicherheiten, Inflation und Währungsabwertungen unterstützt werden, was die Aussichten für Unternehmen wie Agnico Eagle positiv beeinflusst.
Produktion und Reserven: Agnico Eagle hat in den letzten Jahren strategische Akquisitionen und Erweiterungen vorgenommen, was seine Produktionskapazitäten und Reserven stärkt. Besonders die Fusion mit Kirkland Lake Gold hat das Unternehmen weiter diversifiziert und in eine stärkere Position im Goldsektor gebracht.
Kostenmanagement: Agnico Eagle ist bekannt für ein gutes Kostenmanagement und hat sich im Vergleich zu anderen Goldminenunternehmen oft als effizient erwiesen. Dies hilft, die Profitabilität auch bei schwankenden Goldpreisen zu sichern.
Dividende: Das Unternehmen zahlt eine regelmäßige Dividende, was es für Einkommensinvestoren attraktiv macht. Eine nachhaltige Dividende spricht für die Finanzkraft und das Vertrauen des Unternehmens in seine langfristige Rentabilität.
2. Bewertung der Aktie
Kurs-Gewinn-Verhältnis (KGV): Wenn man sich den aktuellen Kurs von Agnico Eagle im Vergleich zum Gewinn ansieht, könnte man sagen, dass die Aktie je nach Marktlage im Vergleich zu anderen Goldminenunternehmen relativ hoch bewertet ist. Aber dies ist auch typisch für Unternehmen, die stabile Cashflows und eine starke Marktstellung haben. In Zeiten steigender Unsicherheit (wirtschaftlich oder politisch) suchen Investoren eher nach sicheren Häfen, was die Nachfrage nach Aktien von Unternehmen wie Agnico Eagle erhöht.
Marktbewertung im Vergleich zu historischen Niveaus: Wenn man die Aktie in den letzten Jahren betrachtet, zeigt sich, dass Agnico Eagle tendenziell in den letzten 12–18 Monaten gestiegen ist, was teilweise durch die allgemeine Marktsituation und die Goldpreisentwicklung getrieben wurde. Eine hohe Bewertung kann jedoch zu einer potenziellen Überbewertung führen, wenn sich der Markt stabilisiert oder der Goldpreis sinkt.
3. Mittel- und Langfristige Aussichten
Geopolitische Faktoren und Inflation: In einem unsicheren wirtschaftlichen Umfeld, in dem Inflation und geopolitische Spannungen anhalten, könnte Gold als sicherer Hafen weiterhin gefragt sein. Agnico Eagle könnte von dieser Entwicklung langfristig profitieren.
Wachstum durch Akquisitionen und Exploration: Langfristig gesehen könnte Agnico Eagle von neuen Explorationsprojekten und der Expansion in neue Märkte profitieren. Das Unternehmen hat in den letzten Jahren aktiv in neue Projekte investiert und könnte durch erfolgreiche Exploration seine Reserven weiter aufstocken, was zu einem langfristigen Wachstum führen könnte.
Kostensteigerungen: Wie alle Goldminenunternehmen könnte Agnico Eagle mit steigenden Betriebskosten (z.B. Energiepreise, Arbeitskosten) konfrontiert werden, was die Margen unter Druck setzen könnte. Langfristig ist dies ein potenzielles Risiko, das nicht unbeachtet bleiben sollte.
Fazit:
Kurzfristig: Die Aktie könnte überbewertet erscheinen, wenn man den aktuellen Goldpreis und die allgemeine Marktlage betrachtet. Ein Rückgang des Goldpreises oder eine Stabilisierung könnte die Bewertung belasten.
Mittelfristig: Solange der Goldpreis stabil bleibt oder steigt, hat Agnico Eagle aufgrund seiner effizienten Betriebsführung und seiner starken Position auf dem Markt gute Aussichten.
Langfristig: Angesichts der potenziellen geopolitischen Unsicherheiten, der langfristigen Wachstumsstrategie und der robusten Bilanz von Agnico Eagle könnte das Unternehmen auch weiterhin gut positioniert sein, um von einem steigenden Goldpreis und neuen Projekten zu profitieren.
Wenn du also ein Investor bist, der auf Gold als Anlage setzt und an die langfristige Stabilität des Marktes glaubt, könnte Agnico Eagle weiterhin eine attraktive Investition sein. Es hängt jedoch von deinem Risikoappetit und deinen Anlagezielen ab. Wenn du eine kürzere Perspektive hast, könnte es sinnvoll sein, auf mögliche Kurskorrekturen zu achten.