Gedanken zur Klöckner-Aktie
" Franklin Mutual Advisers, LLC, Wilmington, Delaware, U.S.A. hat uns
gemäß § 21 Abs. 1 WpHG am 21.02.2014 mitgeteilt, dass ihr Stimmrechtsanteil
an der Klöckner & Co. SE, Duisburg, Deutschland am 20.02.2014 die Schwelle
von 3% der Stimmrechte überschritten hat und an diesem Tag 3,01% (das
entspricht 3002150 Stimmrechten) betragen hat.
3,01% der Stimmrechte (das entspricht 3002150 Stimmrechten) sind der
Gesellschaft gemäß § 22 Abs. 1, Satz 1, Nr. 6 WpHG zuzurechnen. "
- 2009 Kapitalerhöhung
- 2011 Kapitalerhöhung
- 2014 ?
http://www.kloeckner.com/de/investor-relations/historie.php
http://www.ariva.de/news/...ser-belaesst-Kloeckner-Co-auf-Buy-4951601
Donnerstag wird interessant und dann soll Rühl mal Taten (nach vollmundigen Äußerungen / Rückkehr in Gewinnzone) folgen lassen!
Das Morgen ein Verlust rauskommt sollte jedem klar sein (wurde von Rùhl kommuniziert ). Oder es kommt eine Überraschung einer schwarzen Null. Wobei ich daran nicht glaube. Wenn ich in seiner Position gewesen wär, hätte nochmal alles Ergebnis belastende raufgepackt und das Ergebnis durch Rückstellungen etc um jeden Cent zu verschlechtern. Da er das sicherlich schon 2012 gemacht hat und jetzt durch die Dividendenankündigung und den Zukauf in der Schweiz eine solide Finanzstruktur suggerieren möchte, muss er auch etwas passables liefern. Wenn er das jetzt nicht schaffen sollte ist er am Ende 2014 weg. Jetzt durch den Zukauf pulverisiert er ja fast alles, was er durch das Einsparungsprogramm reingeholt hat. Der Zukauf erfolgte zu 100% deswegen nicht komplett, da er dies in einer anderen Periode sehen will.
Also es gibt nur zwei Szenarien:
A) Entweder er ist total verrückt geworden und er blufft hart rum
Oder
B) Er hat seine Hausaufgaben gemacht und wird uns was verdaubares präsentieren. Damit auch einen solidenen Ausblick.
Aber mal ohne Mist... Eine weitere KE halte ich momentan für ausgeschlossen ......
Und Für die Schweizer dürften die Mittel von 2011 noch reichen...
Und wenn mir dann noch mal jeman erklärt was Bewehrstahl ist.....
Scheiss drauf , es wird und ein Schnaps über BW momentan 14,96 Euro müsste 2014 , wenn uns die Ukraine nicht um die Ohren fliegt möglich sein.
PS: Ich fang bei 16,00 Euro an zu überlegen.......
Auch wenn da jede Menge Trotz dabei ist......
Für mich pos. ist:
- Nettofinanzverbindlichkeiten reduziert um 100 Mio.
- deutliches ansteigen des EBITDA
- hochpreisiges Margengeschäft nimmt zu
- Ausblick 2014
Wenn man bedenkt, dass hier die Zinsverbindlichkeiten den größten Anteil des negativen Ergebnisses ausmachen undder Ausblick sicher konservativ ist, sollte man nicht unzufrieden sein. Die Zinsaufwendungen sieht man brim EBIT ganz gut. Würden dort keine 26 Millionen belasten hätte man ein pos. EBIT. Also Schade das Herr Rühl diese Zinsgeschichtre nicht stärker kommuniziert. Man sieht deutlich, dass dad ein großes Haar in der Suppe ist. Beim Ausblick der sicherlich kons. ist, kann man davon ausgehen, dass das EBITDA 2014 sich auf locker 220 Millionen belaufen sollte. EBIT wieder pos. ist. Es wird auf eine schwarze Null nach außen gearbeitet. Wobei sicherlich Herr Rühl schon ein pos. Ergebnis erwirtschaften könnte er aber sicherlich die weiter die Nettofinanzverbindlihkeiten reduzieren muss/will.
also auf 2015 hoffen!
Gisbert kauft schon wieder ein und gibt sich für seine konservativen Verhältnisse erstaunlich optimitisch.
Für mich ein Kaufindikator und eine der besten Turn around storys !
Wer glaubt, dass die Kurse dieses Jahr Richtung 25 € marschieren, soll getrost daran glauben. Geduld ist angesagt. Positiv :
Rohertragsmarge durch stärkereKonzentration auf höhermargiges Geschäft von
17,4 % auf 18,6 % verbessert.
Operatives Ergebnis (EBITDA) von 60 Mio. € auf 124 Mio. € gesteigert.
Auch EBITDA vor Restrukturierungsaufwendungen mit 150 Mio. € – inklusive
11 Mio. € aus dem Verkauf einer Immobilie – trotz insgesamt rückläufiger Märkte über Vorjahr (137 Mio. €).Konzernverlust von – 203 Mio. € im Vorjahr auf – 90 Mio. € reduziert.
Netto-Finanzverbindlichkeiten von 422 Mio. € im Vorjahr auf 325 Mio. € abgebaut.
Der Free-Cashflow konnte auf 107 Mio € von 67 Mio € im Vorjahr gesteigert werden. Also gar nicht mal für einen Turn-around so übel.
Ich habe letztes Jahr in Kloeckner investiert, weil eines Tages der Stahlmarkt wieder anziehen wird. So oder so. Also ein Langfristinvestment. Natürlich werden die Shorties solange die "Zittrigen" unter uns ärgern.
http://www.ariva.de/forum/...eckner-Aktie-308232?page=242#jumppos6069
Licht am Ende des Tunnels haben die schon zu oft gesehen!
Umsatz über 6 Milliarden.
Bewertung an der Börse knapp über 1 Milliarde.
Daraus kann sich Jeder seinen Salmon denken!