Altria NEWS

Die Zahlenreihe der (jährlichen) Dividendenerhöhungen bei MO seit etwa 2013 liest sich in Cent wie folgt:
4-4-4,5-4,5-5-4-10-4-2-4

Nach 4-2-4 Cents in den letzten drei Jahren könnte jetzt (am 26.08, also morgen) wieder nur 2 ct von 90 auf 92 ct anliegen mit der Begründung, dass die Zeiten so schlecht und unsicher sind.
Andererseits hat man am 28.07 noch die Guidance für 2022 bestätigt, ich zitiere aus dem Q2 Press release:
https://investor.altria.com/press-releases/...s-Guidance/default.aspx

“Our financial plans for the year remain on track, and we reaffirm our guidance to deliver 2022 full-year adjusted diluted EPS in a range of $4.79 to $4.93 (consensus of $4.83). This range represents an adjusted diluted EPS growth rate of 4% to 7% from a $4.61 base in 2021.”

Nimmt man den geringsten Guidance-Wert von 4,79 USD EPS für 2022 an, nimmt davon 80% als typische MO-Ausschüttungsquote und teilt das durch 4 Quartale, landen wir bei 95,8 ct.
Für mich besteht daher die höhere Wahrscheinlichkeit, dass sie morgen nicht um 2, sondern wie viele Jahre vorher auch schon um 4 Cents erhöhen von 90 auf 94 Cents.  

Es wird ja schon übige Dividende bezahlt.

Bevor man wieder Reserven verscherbelt, Dividende langsamer steigern  

Da lag ich mit meinem Tip gestern ganz richtig: Altria erhöht auf 94 Cent.
Damit liegt die Dividendenrendite bei satten 8,2 Prozent  

daneben -aber freu mich, alles jutt !  

... bei 9,8%. So soll es sein!  

Bei mir jetzt rund 10,7 % persönliche Dividendenrendite. Macht Spaß, wir hören uns nächstes Jahr.  

Nach 12 Jahren Invest liege ich nun bei 23 %.  Ihr seht, man muß nur lang genug dabeibleiben und sich nicht durch "Tagesmeldungen" aus dem Konzept bringen lassen.
Börse kann so "einfach" sein - oder auch nicht.  

man ist hier investiert.  

Wer noch nicht dabei ist - nun kann man bald wieder einsteigen.
Werde noch mehr hierher umschichten.  

nachgekauft  

Wo kriegt man sonst zwischen 7 und 8 % Rendite? Habe auch soeben nochmal zugegriffen.  

Philip Morris zahlt Altria 2,7 Mia. Dollar um die IQOS Partnerschaft aufzulösen. Bin mir nicht sicher, ob ich das gut oder schlecht finden soll. Was meint ihr dazu?  

nachdem es verboten werden soll ...  

Sehr schlecht. Man sieht es aktuell auch in Europa. Die Chinesen Fluten den Markt mit ihren Einweg-Vapes und die Dinger gehen weg wie warme Semmeln. Die Bigplayer haben es all die Jahre nicht geschafft sich zu etablieren.  

Naja, ob nun PM oder MO den IQOS-Vertrieb in den USA übernehmen, sollte ja mit Blick auf solche Fragen egal sein.

Gut finde ich erstmal die Summe. Rund 2,5 % der Market Cap für die Abgabe des Verkaufsrechts, wobei im Moment sowieso ein Importverbot herrscht und die ersten Marketingergebnisse von Altria auch recht bescheiden waren.

Die Vorstellung aber einer PM als Verkäufer am US-Markt ist schon irgendwie ein Knick in der Investmentthese. Best Case wäre dann tatsächlich ein Flopp von IQOS auf dem US-Markt.

Ich bin auch mal gespannt, ob man im Earnings Call auf die "Moving Beyond Smoking" Vision eingeht. Ohne IQOS hat Altria zum jetzigen Stand nicht mehr viel vorzuweisen.  

Zahlen heute sind gut, meiner Meinung nach. Wobei ein Absatzrückgang bei Zigaretten von etwa 9% manche vielleicht nervös macht, bin ich mit rund 5% Gewinnwachstum p.a. zufrieden.

2,5 % der Aktien wurden in den letzten 12 Monaten zurückgekauft.

Die Partnerschaft mit Japan Tobacco finde ich aber sehr gewöhnungsbedürftig. Wieso soll das nun besser funktionieren als mit Philip Morris?  

noch dieser Tage zurück kommt. Muss mein Pulver hier noch aufstocken wegen der Dividende.
Für eine Portion "Defensiv"  ist dies genau das Richtige!  

Wenn es noch viele Jahre so läuft wie immer, dann ja. Ich sitze auf einer Rendite von 15 - 20% p.a. (habe das nie exakt nachgerechnet) und die Aktie geht mal wieder billig über den Tresen.

Ich persönlich kaufe im Moment aber nur bei BAT weiter ein. Ist auch günstig und bei dem starken Dollar ist es für mich naheliegend, etwas mehr außerhalb der USA meine schwachen Euros zu platzieren.

Aber wichtiger noch überdenke ich bei Altria, meiner absoluten Lieblingsaktie inzwischen meine Investmentthese. Die typischen bear Argumente von rückgehenden Raucherzahlen und Klumpenrisiko USA mit möglichen Gesetzesänderungen sind ja lange bekannt und da habe ich für mich einen Haken dran gemacht aus diversen Gründen und bei Multiples unter 10 immer beherzt zugegriffen.
Diese Geschichte aber rund um IQOS beschäftigt mich sehr. Mit Philip Morris kommt ein potenter Mitspieler in den US-Markt. Die sind in Japan 2016 mit IQOS gestartet und haben dort vollen Erfolg. Ich versuche die Zahlen zu analysieren und es fällt mir noch schwer, den Überblick zu gewinnen, aber die haben Japan Tobacco dort allen Anschein nach die Butter vom Brot genommen. Wenn sich das in den USA wiederholt und Japan Tobacco mit Altria große Marktanteile an Philip Morris abgibt, dann wird Altrias Performance vielleicht ähnlich sein wie die von Japan Tobacco 2016 - heute.

Positiv für Altria sind aus meiner Sicht die Anheuser Busch Wildcart, das Potential mit Japan Tobacco auch international Patte zu machen und die Chance, dass IQOS in den USA floppt und wir mit 2,7 Mia. Ablöse wie Bankräuber davongekommen sind. Für letzteres spricht, dass die anfänglichen Marketingergebnisse von IQOS durch Altria (vor dem Importverbot) nicht überzeugen konnten - die Frage nur, ob das an IQOS gelegen hat oder an Altria?

Wenn ich wetten müsste, dann würde ich darauf setzen, dass Altria die nächsten 10 Jahre trotzdem gute Ergebnisse abliefern wird. Ich muss ja aber nicht wetten, sondern kann auch auf die Seitenlinie und ich weiß bisher nicht, wie ich diese Situation einschätzen soll. Ich wühle mich im Moment durch die Veröffentlichungen von Philip Morris und Japan Tobacco seit 2016 und versuche, eine Meinung zu finden. Die nächsten ein, zwei Jahre ist Altria ohnehin noch voll auf Kurs und ich werde einen Ausstieg nicht überstürzen. Wenn jemand hier zu IQOS und Japan Tobacco gute Infos hat, immer her damit.  

 

 

 

Angeblich spielen mehrere Ursachen eine Rolle. Vor allem aber, dass mehr Konsumenten in Krisenzeiten unter Stress kommen, und darauf mit erhöhtem Konsum reagieren.
Zwar gibt' s wahrscheinlich immer mehr sozialistisch gelenkte Staaten (Neuseeland), die das Rauchen sogar komplett verbieten wollen, doch wie beim Alkohol und weiteren Drogen, lassen sich viele Raucher den Tabakkonsum doch nicht verbieten.  Noch zwei Euro runter, und wir haben wieder perfekte Kaufkurse!!

Das neuseeländische Program trifft vor allem die Ureinwohner. Die kleinen Läden am "Land" haben mit Nikotin eine Haupteinnahmequelle.

PS Wer das koloniale Vorgehen gegen die Aborigines in Australien während der Corona Pandemie, samt Lager und Jagd auf entflohene, nicht mitbekommen hat, dem empfehle ich seine Medienquellen mindestens zu erweitern.  

Hat schon jemand die Dividende bekommen?  

Abrechnung von Heute mit Gutschrift für Morgen.